De kop van het BeursCafé is niet van Niels en Arend Jan, maar van onze gast: Holland Gold directeur en ook gepassioneerde en succesvolle podcaster Paul Buitink. Wel of geen goud in een portfolio inpassen, waarom, wat en hoeveel dan, is de centrale vraag. Ondanks dat ze niets met goud hebben - ook nog na vandaag? - vinden Niels en Arend Jan zelf dat dit een van de leukste podcast met een gast is, die ze in al die jaren hebben opgenomen. Het praat wel heel gemakkelijk weg met Paul. Oordeelt u zelf.
Headlines:
- Vermogensbehoud of vermogensgroei: alles over wel of niet in goud beleggen
- Even snel NN
- Waarom de cijfers van TSMC zo goed zijn voor onze chippers
- Et tue Arend Jan, zou Caesar zeggen: wat doe je in hemelsnaam in bitcoin?
- Waarom het goede momentum van goud in 2025 kan aanhouden
“2025 wordt het jaar van goud”
Hij zit ook in Besi hoor, dus dat schept meteen band :-)
Niels en Arend Jan hebben er niks mee en hebben het niet: goud. Dank voor je komst, bijdrage en woorden directeur Paul Buitink van Holland Gold, die álles met goud heeft. Alles? Dat ook weer niet, maar we zijn nieuwsgierig naar zijn verhaal - goud heeft nu eenmaal geen kasstroom - en Paul legt uit uit waarom hij in goud zit en wat zijn (bullishe) scenario's zijn. Zo ja, hoe en hoeveel: moeten hardcore aandelen (ETF) beleggers (als Niels en Arend Jan) ook goud in porto nemen?
Tot slot: ziet Paul goud als vermogensbehoud, of vermogensgroei? U kent hem misschien uit zijn eigen, veelbekeken en beluisterde podcasts: de Holland Gold directeur is een gemakkelijke en vlotte praten. Ofwel het BeursCafé vliegt van meet af aan spontaan en vol uit de bocht en volgt geen moment het toch altijd al volatiele draaiboek. Gelukkig komt alles aan bod!
Vermogensgroei versus vermogensbehoud: goud en de herbelegde MSCI World Index sinds augustus 1971, toen de VS de goudstandaard diste. Aandelen deden (herbelegd) beter, maar goud kan niet failliet
Brede markt
Wat valt er momenteel zoal op? Veel, we moeten kiezen:
- BBP-China is veel beter dan verwacht: wat moeten we daarmee?
- VS inflatie liet weer eens flink sporen na op de borden (en dan is het natuurlijk leuk om ook eens een goudbelegger aan tafel te hebben)
- AEX 25 wordt misschien AEX 30
- Het ABP is uit Tesla gegaan. Terecht of niet?
Portfolio’s
- Hoe ziet de portefeuille van Paul er uit? Hoe groot is het aandeel goud in zijn porto, heeft hij ook aandelen en zo ja, over welk bedrijf is hij het meest enthousiast?
- Niels heeft met zijn StockWatch Aandelen Porto deze week geluk met NN en vandaag (weer) pech met Evolution: hij stipt beide even kort aan. Uitgebreide analyse van deze twee aandelen zit straks in BeursCafé Premium
- Arend Jan kocht deze week, naast zijn periodieke SPDR S&P 500 ETF, speculatief de Fidelity Bitcoin ETP voor zijn StockWatch ETF Porto. Niels slaat het hem met ons eigen StockWatch Manifest om de oren: nummer 5, wij beleggen op basis van kasstromen en geen mooie verhalen. Waarom en hoezo dus Arend Jan? Luister maar en verder verwijst hij naar zijn StockWatch ETF Porto uitgangspunt:
De beurs is de beurs en er kan altijd zomaar een kans uit de hemel vallen. Arend Jan behoudt zich de vrijheid voor dat als hij een opportunity spot, hij iets koopt wat totaal buiten zijn scope gaat, of zijn risicoprofiel met voeten treedt.
TSMC
De cijfers van TSMC waren prachtig deze week - vooral voor de fabrikanten van apparatuur om chips te maken en toevallig kennen we er daar een paar van op het Damrak. Paul volgt het aandeel al jaren en hier zijn volledige recensie. Niels en Arend Jan hebben het hier over:
- Omzet in Q4 met 37% omhoog tot $26,9 miljard
- Marges eveneens in de lift. Operationele marge van 49% is ruim boven de afgegeven bandbreedte van 46,5%-48,5%
- Dit komt doordat de meeste groei zit bij de high performance chips en hierop zitten de hoogste marges
- Aan margestijging komt mogelijk een einde omdat de overcapaciteit nu volledig benut is. Dit betekent dat het bedrijf fors moet investeren in nieuwe chipmachines en chipfabrieken
- Aandeel zit in de portefeuille van Niels (5% van portefeuille)
Niels belegt met Lendahand
- Niels belegt €200 belegt in het project Faces 10. Faces is een microfinancieringsinstelling dat MKB-bedrijven in Equador financiert. Gaat met name om boeren die actief zijn in de landbouw, veeteelt en suikerproductie
- Het project faces 10 is een groene lening, de boeren moeten het geld gebruiken voor het duurzamer en klimaatvriendelijker maken van hun productie
- De rente is 7% per jaar en iedere drie maanden ontvangt Niels rente en wordt een deel van de lening afgelost
- Beste kredietscore van A+. Faces heeft tot nu toe altijd de leningen op tijd afgelost. Het project is net van start gegaan en u kan ook investeren
- 97,4% van de investeringen worden netjes op tijd terugbetaald. 0,37% van de investeringen wordt volledig afgeschreven. De afschrijvingen zijn zo laag, omdat Lendahand samenwerkt met financiële instellingen met een goede reputatie in de regio
- Neem een kijkje op Lendahand en gebruik code BEURSCAFE500 als u in een van de projecten stapt. Lendahand garandeert dan sowieso uw eerst €500 inleg
Luistervragen, Flow Traders, ABN Amro, Besi en nog veel en veel meer wappert voorbij in dit BeursCafé, die mede dankzij Paul voorbij vliegt. Hieronder luistert u op Spotify en Apple Podcasts luisteraars doen dat hier.
Dank Saxo en Lendahand voor de sponsoring van deze podcast!
